億聯銀行財報透視：連續兩年虧損，核心一級資本下降風險不容忽視

編者按：根據國家金融監督管理總局此前公開發布的信息，眾邦銀行出現嚴重信用風險，為保護存款人和其他客戶的合法權益，被依法實施接管。眾邦銀行是一家民營銀行，這讓市場對于民營銀行的經營狀況與資產質量更為關注。本系列研究將根據信披數據逐篇透視民營銀行財報。

本篇案例為億聯銀行。

億聯銀行全稱吉林億聯銀行股份有限公司。是東北首家獲批開業的民營銀行，也是全國四家互聯網銀行之一。2017年5月，由吉林晟卓投資有限公司、吉林三快（美團）等民營企業聯合在長春發起成立。

股東背景：美團系等7家民營企業，股權無質押凍結

年報信息顯示，截止2025年底，億聯銀行共有7個股東，均為境內民營法人股東，股權不存在質押或凍結情況。

第一大股東吉林晟卓投資有限公司，持有億聯銀行30%股份。成立于1996年9月9日，注冊資本16,500萬人民幣，法定代表人為李巖青。第一大股東提名了該行一個董事會成員，即非執行董事戴藝。

第二大股東吉林三快科技有限公司，持有億聯銀行28.5%股份，為美團旗下公司，實際控制人為王興。第二大股東提名了該銀行3個董事會成員，分別為：代董事長張垚，非執行董事張海峰、連勃。

2025年，億聯銀行達到披露標準的關聯交易主要包括：向重慶美團三快小額貸款有限公司支付平臺服務費，累計1696.57萬元；向北京億聯智慧生活科技有限公司支付人力外包費用，累計3018萬元。

營收與利潤：去年營收大幅下降，連續兩年虧損

2025年，億聯銀行實現收入5.10億元，同比下降53%，其中利息凈收入4.79億元，同比下降50%，實現凈利潤-14.75億元。

從收入結構來看，利息凈收入是該行營收的主要來源，但2025年該行貸款總額同比縮水51.27%，生息資產規模大幅收縮；同時線上攬儲競爭加劇，存款付息成本抬升，凈息差持續收窄，使得利息凈收入從2024年的9.53億元跌至4.79億元，直接拖累營收。

非利息收入在總營收中占比雖少，但同樣不容樂觀。2025年，該行非利息凈收入3132.2萬元，較上年同期下降77.38%。

年報顯示，截至2025年末，億聯銀行以表內存貸款業務為主，嚴格限制開展難以量化和評估風險的新業務，審慎開展高風險業務，主要以保障流動性為目的，主動管理投資組合。截止2025年末無存量投資業務，全年未開展外匯、股票、期貨期權等交易類業務。

值得注意的是，該行2025年的業務管理費為6.03億元，較2024年增加1.63億元。成本收入比從2024年的40.54%飆升至118.14%。與此同時，該行2025年計提資產減值損失11.99億元。這也使得億聯銀行的凈利潤虧損較2024年的5.90億元增加8.85億元擴大至14.75億元。

不良貸款率降至1.78%，關注類貸款遷徙率偏高

截至2025年末，該行總資產214.47億元，較2024年的408.22億元減少193.75億元，降幅47.46%。貸款余額由243.45億元縮減至120.89億元，減少122.56億元，降幅50.35%；存款余額由281.67億元降至181.37億元，減少100.3億元，降幅35.61%。

截至2025年末，億聯銀行的不良貸款率為1.78%，較2024年大幅下行。不良貸款率回落存在雙重因素：一是銀行加大不良資產處置、優化催收保全；二是大規?？s表壓縮貸款基數，指標改善也存在一定賬面修飾效應。

截至2025年末，該行撥備覆蓋率347.37%，貸款撥備率6.18%，風險抵補空間相對充足。

值得注意的是，該行關注類貸款遷徙率59.17%、次級類貸款遷徙率91.97%，若存量信貸資產向下遷徙，未來持續違約風險仍然偏高。

核心一級資本凈額下降超50%

由于億聯銀行2025年凈虧損14.75億元，直接沖減未分配利潤，該行的股東權益由28.56億元跌至13.80億元，核心一級資本凈額由26.76億元降至11.33億元，這也導致資本充足率出現明顯下降，但均滿足監管要求。

截至2025年末，該行的資本充足率為11.16%、一級資本充足率和核心一級資本充足率均為10.1%，較上年末分別下降2.03個百分點和1.97個百分點。

全年消費者投訴超4.4萬件

年報顯示，2025年億聯銀行全量投訴、信訪共計44,675件，監管12378熱線轉辦投訴去重后3,843件，同比下降10.61%。從投訴業務類型上看，分為貸款業務、存款業務，其中貸款類投訴占比99.34%。從投訴地區分布上看，涵蓋江蘇、山東、河南、廣東、安徽、四川、浙江等省份，主要集中在華東、華中地區。從投訴客戶年齡上看，集中在25-45歲之間。

該行表示，2025年根據相關法律法規要求以及投訴舉報反映情況，持續更新消費者權益保護事前審查要點，進一步提高審查覆蓋面；持續健全事中管控工作機制，在開展營銷宣傳行為消費者權益保護事前審查的基礎上，持續開展事中監測工作，將投訴信訪數據分析和風險提示機制有機結合；同時對產品及服務開展事后監督檢查工作，確保售前售后一致性，全面提升消費者權益保護全流程管理水平。