全球汽車供應(yīng)鏈權(quán)力東遷，中國取代美國成第三

格局洗牌，權(quán)力東遷。

近日，《全球汽車供應(yīng)鏈企業(yè)競爭力分析報(bào)告（2026）》發(fā)布，報(bào)告以企業(yè)營收、技術(shù)研發(fā)、全球配套、經(jīng)營韌性等多維度數(shù)據(jù)為依據(jù)，書寫了八個(gè)大字。

格局洗牌，權(quán)力東遷。

從榜單顯示，全球汽車供應(yīng)鏈的位次“西降東升”，正經(jīng)歷多年來最顯著的一次洗牌。多中心競合時(shí)代來臨。

歐美巨頭業(yè)績承壓成常態(tài)

報(bào)告里，2025年?duì)I收數(shù)據(jù)發(fā)布，全球百強(qiáng)供應(yīng)鏈總營收8.61萬億元，同比微增1.9%，?前3名為博世、電裝、寧德時(shí)代?，中國企業(yè)增至20家。

這是基本變化。

具體到各大市場的變化，格局洗牌明顯。新舊企業(yè)交替，美日（參數(shù)丨圖片）韓承壓，中國大幅上升。

行業(yè)大盤溫和回升、老牌主體增長乏力，是這份榜單的第一個(gè)矛盾，交織出現(xiàn)實(shí)產(chǎn)業(yè)分層。

雖然，全球汽車供應(yīng)鏈百強(qiáng)的營收并未出現(xiàn)下滑，但是排除榜單迭代新增主體后，會發(fā)現(xiàn)，連續(xù)兩年留榜的近百家老牌企業(yè)營收都出現(xiàn)了同比下滑的趨勢。

1.9%的漲幅，全部由新的企業(yè)驅(qū)動。其中，來自中國市場的寧德時(shí)代由第7躍居全球第3，濰柴集團(tuán)升至第7，華域汽車升至第11，立訊精密首度登榜列第66位。

這幾個(gè)排名躍升，意味著中國供應(yīng)商集體向上突圍，標(biāo)志著本土供應(yīng)鏈已跳出規(guī)模擴(kuò)張階段，在全球市場的影響力逐漸加大。

隨著中國供應(yīng)鏈企業(yè)的位置上升，中國市場在全球供應(yīng)鏈中的作用進(jìn)一步得到加強(qiáng)。中國零部件企業(yè)增至20家，全球營收占比從14%攀升至17.2%。

歐洲作為老牌汽車陣營，依舊牢牢占據(jù)全球百強(qiáng)區(qū)域營收規(guī)模首位，上榜企業(yè)回升至36家，合計(jì)營收占比達(dá) 38.9%。數(shù)據(jù)顯示，依托深耕多年的全球整車配套網(wǎng)絡(luò)，歐洲傳統(tǒng)系統(tǒng)供應(yīng)商穩(wěn)住了基本盤。

其中，博世依舊占據(jù)首位。不過，從2025年財(cái)報(bào)來看，博世轉(zhuǎn)型的未來，還是在中國市場。2025財(cái)年博世利潤率降至2%，陷入轉(zhuǎn)型陣痛，中國區(qū)是為數(shù)不多的業(yè)績亮點(diǎn)。

增收不增利的局面之下，博世集團(tuán)宣布董事會主席史蒂凡·哈通提前卸任的安排。他此前曾說，“2025年對博世來說是艱難、有時(shí)甚至痛苦的一年?！?/p>

通過“在中國，為全球”的戰(zhàn)略，博世希望與中國產(chǎn)業(yè)鏈的效率和快速迭代能力深度協(xié)同，加速技術(shù)創(chuàng)新與商業(yè)模式變革，作為扭轉(zhuǎn)業(yè)績、跑贏轉(zhuǎn)型周期的勝負(fù)手。目前，博世在中國已布局38個(gè)生產(chǎn)基地和28個(gè)研發(fā)中心，持續(xù)夯實(shí)本土研發(fā)與制造能力。

不過，從百強(qiáng)名單來看，真正讓美日韓承壓，牽動格局洗牌的，并非歐洲這些老牌企業(yè)，而是來自中國市場的力量。在寧德時(shí)代、濰柴集團(tuán)、華域汽車等多家供應(yīng)商的市場拓展之下，中國一舉力壓美國，取代了美國供應(yīng)鏈百強(qiáng)原本第三名的位置。

報(bào)告顯示，美國企業(yè)降至13 家，占比由15.8% 跌至 12.2%，是各大區(qū)域中降幅最大的。從去年的表現(xiàn)來看，美國造車供應(yīng)鏈當(dāng)前面臨多重挑戰(zhàn)，核心矛盾集中在關(guān)稅政策沖擊、稀土資源依賴和本土化生產(chǎn)瓶頸三方面。

其中，缺鋁危機(jī)是美國供應(yīng)鏈的困境寫照。美國此前對進(jìn)口鋁征收的50%關(guān)稅，使車企在尋求海外替代供應(yīng)時(shí)面臨巨額成本。

咨詢公司汽車預(yù)測解決方案公司分析師山姆·菲奧拉尼曾評論：“我們此前從未見過這種情況。從半導(dǎo)體危機(jī)中吸取的教訓(xùn)，本應(yīng)讓制造商對供應(yīng)鏈問題有所防備，但所有問題集中爆發(fā)，既在意料之外，應(yīng)對起來也極具難度?！?/p>

雖然分析師對美國造車鏈條經(jīng)常處于“意料之外”，但是在全球市場局面來看，中國汽車供應(yīng)鏈取代美國的位置，并不讓人意外。

因?yàn)?，席位更迭之間，是一場持續(xù)多年的供應(yīng)鏈權(quán)力重心遷移，供應(yīng)鏈底層競爭規(guī)則正在加速迭代。

日韓汽車也逃離不了這場遷移。日系企業(yè)雖仍握有20個(gè)席位，營收占比從20.3%滑落至18.9%。韓國企業(yè)縮減至7家，整體經(jīng)營依舊承壓。

美日韓承壓的原因，雖然各有不同，但面對的趨勢一致，同步“失速”，折射出的是舊有競爭秩序在電動化、智能化轉(zhuǎn)型大潮之下的整體性被動。

權(quán)力東遷

分析報(bào)告認(rèn)為，全球供應(yīng)鏈由“日、德、美”主導(dǎo)的三角格局，已經(jīng)變遷為“日、德、中”。

這意味著，全球汽車供應(yīng)鏈的權(quán)力重心，正在“向東遷移”，全球汽車供應(yīng)鏈正在經(jīng)歷一場深層次結(jié)構(gòu)性變革。

這一進(jìn)程，才剛剛開始。換而言之，對于歐美日韓傳統(tǒng)老牌供應(yīng)商來說，轉(zhuǎn)型的痛苦還將繼續(xù)。

報(bào)告指出，動力電池、汽車電子、線控底盤及車載軟件成核心增量，燃油及低端標(biāo)準(zhǔn)件增長收窄，電動智能化新勢力稀釋傳統(tǒng)巨頭份額。

各細(xì)分板塊之間的此消彼長，揭示著產(chǎn)業(yè)重心的遷移方向，也就是說，汽車供應(yīng)鏈競爭規(guī)則，已經(jīng)轉(zhuǎn)向電動化智能化系統(tǒng)集成能力及整零深度協(xié)同的生態(tài)話語權(quán)之爭。

這場生態(tài)話語權(quán)的爭奪，中國占據(jù)先先優(yōu)勢。中國供應(yīng)鏈百強(qiáng)企業(yè)2025年新能源板塊營收增速達(dá)26.9%，板塊整體利潤率提升至13.9%，在7大細(xì)分板塊中領(lǐng)跑。

以電池產(chǎn)業(yè)為例，寧德時(shí)代躋身全球前三，國軒高科、中創(chuàng)新航等國內(nèi)電池企業(yè)或首次躋身全球百強(qiáng)，或位次穩(wěn)步攀升。

在智能化賽道，汽車電子板塊的研發(fā)投入強(qiáng)度達(dá) 6.8%，在全部細(xì)分領(lǐng)域中處于領(lǐng)先地位。立訊精密首度登榜便位列全球第66位，德賽西威名次穩(wěn)步攀升。

歐洲老牌企業(yè)能夠穩(wěn)住基本盤，也是得益于此。博世前期在電動化、智能化轉(zhuǎn)型和區(qū)域本地化產(chǎn)能布局上的投入逐步落地，經(jīng)營數(shù)據(jù)得以企穩(wěn)回。安波福、法雷奧等國際頭部廠商，也依托車載智能相關(guān)業(yè)務(wù)穩(wěn)固自身基本盤。

不過，穩(wěn)住基本盤，并非是歐洲巨頭們的目標(biāo)，他們?nèi)匀幻媾R著傳統(tǒng)燃油車業(yè)務(wù)萎縮與電動化轉(zhuǎn)型投入的雙重壓力。

百強(qiáng)的席位更替，也不再只是簡單替換，而是電動化、智能化、系統(tǒng)化產(chǎn)業(yè)鏈力量，對傳統(tǒng)零部件產(chǎn)業(yè)格局發(fā)起的系統(tǒng)性重塑。寧德時(shí)代躋身全球前三，麥格納與采埃孚位次持續(xù)回落，就清晰展現(xiàn)出第一梯隊(duì)里，新舊產(chǎn)業(yè)動能已經(jīng)正面博弈。

寧德時(shí)代并非個(gè)例，這一重塑過程中，中國企業(yè)憑借本土龐大的市場優(yōu)勢、完整的產(chǎn)業(yè)生態(tài)以及快速的技術(shù)迭代速度，成為全球供應(yīng)鏈重構(gòu)的核心力量。

重塑的不僅僅是競爭規(guī)則的變化，還有整體關(guān)系的重構(gòu)。過去，供應(yīng)商的角色由一級、二級、三級層級清晰界定，金字塔式的分工體系穩(wěn)固多年。

如今，已現(xiàn)松動。隨著軟硬解耦加快、平臺化開發(fā)深入和AI能力嵌入，能提供全棧方案的科技公司，真正重塑新的整供關(guān)系。

《分析報(bào)告》預(yù)判，能夠長期持續(xù)穩(wěn)居供應(yīng)鏈百強(qiáng)陣營的企業(yè)，必然是深度扎根電動化、智能化兩大賽道，同時(shí)具備完整系統(tǒng)集成開發(fā)實(shí)力的綜合型供應(yīng)商。

從這一個(gè)預(yù)判來看，全球汽車供應(yīng)鏈的權(quán)力圖譜，正在被重新繪制。

畫筆在中國手里。