早報(bào) (07.17）| 兩大新利空！SpaceX破發(fā)，美存儲(chǔ)股又崩；白宮稱伊朗正遭“毀滅性打擊”

美東時(shí)間周四，美軍中央司令部宣布，美軍對伊朗發(fā)動(dòng)新一輪空襲，這是美軍連續(xù)第五個(gè)夜晚對伊朗實(shí)施打擊。白宮稱，伊朗仍在與美國對話，并希望與美國達(dá)成協(xié)議，因?yàn)樗麄冋谠馐堋皻缧源驌簟?/b>。早前，有消息人士透露，伊朗已要求也門胡塞武裝做好準(zhǔn)備，若美國襲擊伊朗電力基礎(chǔ)設(shè)施，則關(guān)閉曼德海峽。

馬斯克旗下SpaceX取消了“星艦”火箭的重大試飛任務(wù)。馬斯克表示，因?yàn)椴糠职l(fā)動(dòng)機(jī)未能啟動(dòng)，觸發(fā)了自動(dòng)中止發(fā)射，有望在未來數(shù)日再次嘗試發(fā)射火箭。消息發(fā)布后，SpaceX盤后跳水超3%，報(bào)126.37美元，已跌破其135美元的IPO發(fā)行價(jià)。

今日，韓國交易所因制憲日休市，KOSPI/KOSDAQ全線關(guān)閉。

美股市場，三大指數(shù)集體收跌，道指跌0.20%，納指跌1.47%，標(biāo)普500跌0.51%。大型科技股多數(shù)下跌，SpaceX跌3.08%，Meta跌2.46%，英偉達(dá)跌2.40%，亞馬遜跌1.99%，蘋果公司漲1.76%，微軟漲1.38%。存儲(chǔ)概念股再度大跌，SK海力士跌13.48%，閃迪跌12.6%，希捷科技跌10%，西部數(shù)據(jù)跌9.22%。光通信概念股中，康寧跌超9%，Lumentum跌6.1%。

熱門中概股多數(shù)上漲，納斯達(dá)克金龍中國指數(shù)收漲1.79% ，嗶哩嗶哩漲3.94%，小鵬汽車漲1.89%，微博漲1.42%，京東漲1.37%，百度漲1.20% ，蔚來跌 0.8 %。

韓國股市昨日大跌。韓國綜合指數(shù)收跌6.37%，報(bào)6820.6點(diǎn)；韓國創(chuàng)業(yè)板指收跌4.53%，KOSPI 200指數(shù)收跌7.18%。權(quán)重個(gè)股中，SK海力士跌超11%，三星電子跌近9%。韓國方面表示，將很快宣布措施，解決與三星電子和SK海力士股票掛鉤杠桿ETF加劇股市波動(dòng)的爭議。

全球資產(chǎn)表現(xiàn)上，現(xiàn)貨黃金跌破4000美元/盎司，跌幅達(dá)2.07%；現(xiàn)貨白銀跌3.9%，報(bào)55.49美元/盎司。

1. 據(jù)報(bào)谷歌Gemini旗艦?zāi)Ｐ桶l(fā)布延期

據(jù)媒體報(bào)道，谷歌旗艦最強(qiáng)模型Gemini 3.5 Pro的發(fā)布已較原定計(jì)劃推遲數(shù)月，主因在于谷歌正試圖提升模型的編程能力，但進(jìn)展不如預(yù)期。許多工程師和管理層擔(dān)憂谷歌正在失去市場先機(jī)。部分研究人員的挫敗感已演變?yōu)殡x職潮，Anthropic等成為主要去向。此外，歐盟還要求谷歌向第三方AI助手開放Android系統(tǒng)關(guān)鍵功能，并向第三方搜索引擎共享匿名化搜索數(shù)據(jù)。

2. 長鑫科技：網(wǎng)上發(fā)行最終中簽率約為0.4714%

長鑫科技公告稱，公司首次公開發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市網(wǎng)上發(fā)行申購情況及中簽率公布。本次發(fā)行價(jià)8.66元/股，網(wǎng)上發(fā)行有效申購戶數(shù)為942.88萬戶，有效申購股數(shù)為8169.2億股，網(wǎng)上發(fā)行最終中簽率為0.4714%。值得注意的是，此次長鑫科技網(wǎng)上申購戶數(shù)和網(wǎng)上中簽率均刷新了科創(chuàng)板紀(jì)錄。據(jù)悉，梁文鋒攜幻方量化旗下153只產(chǎn)品全員出動(dòng)參與網(wǎng)下打新。

3. 美韓監(jiān)管劍指AI存儲(chǔ)：三星遭337調(diào)查，韓國突查瀾起科技

7月15日，美國國際貿(mào)易委員會(huì)決定對特定動(dòng)態(tài)隨機(jī)存取存儲(chǔ)器設(shè)備及其下游產(chǎn)品和組件啟動(dòng)337調(diào)查，涉及三星電子、谷歌、英偉達(dá)等公司。與此同時(shí)，韓國檢方突擊搜查全球內(nèi)存接口芯片三大龍頭（瀾起科技、瑞薩電子及Rambus）的韓國分支，調(diào)查其價(jià)格壟斷嫌疑。

4. 奈飛預(yù)計(jì)三季度營收增速創(chuàng)近三年新低

奈飛二季度營收126億美元，每股收益80美分；預(yù)測三季度營收為129億美元，每股收益82美分，雙雙低于預(yù)期，延續(xù)了此前一季的增速放緩態(tài)勢。奈飛表示，將加大對直播體育、視頻播客等新型內(nèi)容形態(tài)的投入，并將AI大規(guī)模應(yīng)用于內(nèi)容制作以降本增效。

5. 臺(tái)積電Q2凈利潤暴增77.4%

臺(tái)積電公布2026年第二季度財(cái)報(bào)，營收1.27萬億元新臺(tái)幣，同比增長36%；凈利潤7066億元新臺(tái)幣，同比暴增77.4%，創(chuàng)歷史新高，遠(yuǎn)超市場預(yù)期的6237.3億元新臺(tái)幣。公司將2026年資本支出預(yù)期從520億至560億美元上調(diào)至600億至640億美元，并預(yù)計(jì)全年以美元計(jì)價(jià)的營收增速將略高于40%，高于此前逾30%的指引。

同日，美國商務(wù)部表示，特朗普政府爭取到臺(tái)積電額外的1000億美元半導(dǎo)體制造投資，使其在美投資總額達(dá)到2650億美元，其在美國的設(shè)施總數(shù)達(dá)到12座。

6. 瀾起科技：預(yù)計(jì)上半年凈利潤同比增長64%-81%

瀾起科技公告稱，預(yù)計(jì)2026年半年度歸屬于上市公司股東的凈利潤為19.00億元-21.00億元，同比增長63.9%-81.2%。同時(shí)，針對韓國檢方的反壟斷調(diào)查，公司回應(yīng)稱正配合調(diào)查，暫無相關(guān)指控，經(jīng)營一切正常。

7. 百度官宣雙重主要上市

百度發(fā)布公告稱，公司董事會(huì)已授權(quán)管理層推進(jìn)在香港聯(lián)交所主板自愿轉(zhuǎn)換為主要上市，預(yù)計(jì)于今年內(nèi)生效。相關(guān)程序完成后，百度將在香港、納斯達(dá)克實(shí)現(xiàn)雙重主要上市。雙重主要上市一旦生效，將提升公司證券流動(dòng)性、擴(kuò)大投資者基礎(chǔ)，并為進(jìn)入兩個(gè)資本市場提供更大靈活性。

8. DeepSeek估值或超3500億元

7月16日晚間，上市公司開潤股份一紙投資進(jìn)展公告。按公告數(shù)據(jù)推算，DeepSeek本輪融資后估值已攀升至約3510億元。據(jù)知情人士透露，隨著本輪融資完成，該公司目前已經(jīng)開始啟動(dòng)第二輪融資了，但是年底是否沖刺科創(chuàng)板，目前并未確定。

9. 韓國連出7招整治單股杠桿ETF

韓國金融服務(wù)委員會(huì)宣布針對單一股票杠桿ETF的監(jiān)管措施：

1 、交易保證金要求被收緊，最低保證金從 1000 萬韓元提高至 3000 萬韓元，且僅認(rèn)可現(xiàn)金作為保證金 ( 取消股票抵充 ) 。 2 、投資者參與單股杠桿 ETF 前必須完成的培訓(xùn)時(shí)長由 2 小時(shí)提高至 3 小時(shí)份。 3 、最低交易單位由 1 份提高至 20 份。 4 、禁止新的單一股票杠桿產(chǎn)品上市，禁止存量產(chǎn)品廣告營銷。 5 、折溢價(jià)率管理義務(wù)從 3% 收緊至 2% 。 6 、縮短風(fēng)險(xiǎn)指定流程 (3 階段變 2 階段 ) 。 7 、限制違規(guī)運(yùn)營公司的新品上市。

10. 英偉達(dá)發(fā)布多款物理AI產(chǎn)品

近期，英偉達(dá)密集發(fā)布新品：兩款Thor架構(gòu)機(jī)器人模組T2000、T3000明年一季度上市；推出40億參數(shù)輕量化世界模型Cosmos3Edge，同步更新視覺AI開發(fā)工具。此外，英偉達(dá)將攜手富士通、發(fā)那科、川崎重工業(yè)和安川電機(jī)等日企加入Cosmos聯(lián)盟，擴(kuò)大機(jī)器人開發(fā)領(lǐng)域的合作，合力推進(jìn)物理AI落地。據(jù)悉，日本計(jì)劃采購2.75萬顆英偉達(dá)下一代Rubin芯片，用于開發(fā)本土基礎(chǔ)機(jī)器人AI模型。英偉達(dá)首席執(zhí)行官黃仁勛表示，我們當(dāng)前正處于周期的起點(diǎn)。

11. 月之暗面發(fā)布2.8萬億參數(shù)Kimi K3

周四，月之暗面正式發(fā)布新一代開源基礎(chǔ)模型Kimi K3，參數(shù)規(guī)模達(dá)2.8萬億，并同步上線API服務(wù)及開發(fā)者文檔。評(píng)測中，Kimi K3綜合智能水平接近全球前沿的閉源模型。報(bào)道指出，這是目前全球參數(shù)最大的開源模型。

12. 湖南裕能宣布全系漲價(jià)2000元/噸

磷酸鐵鋰龍頭湖南裕能7月15日向客戶發(fā)出調(diào)價(jià)函。因上游核心原材料價(jià)格持續(xù)上行，且公司持續(xù)滿產(chǎn)、今年新增產(chǎn)能無法滿足所有客戶的訂單增長需求，公司將自8月1日起對全系列磷酸鐵鋰產(chǎn)品價(jià)格上調(diào)2000元/噸。

13. 泡泡瑪特創(chuàng)始人王寧到訪蘋果總部

蘋果CEO蒂姆·庫克在微博發(fā)文歡迎泡泡瑪特團(tuán)隊(duì)到訪ApplePark，并曬出他與蘋果候任CEO約翰·特努斯跟泡泡瑪特創(chuàng)始人王寧現(xiàn)場交流的照片。

1.事關(guān)安世半導(dǎo)體、氦氣出口，商務(wù)部最新回應(yīng)

商務(wù)部召開例行發(fā)布會(huì)，發(fā)言人何亞東表示，為保障國內(nèi)供給臨時(shí)管控氦氣出口，后續(xù)將隨供需動(dòng)態(tài)調(diào)整；中荷經(jīng)貿(mào)會(huì)議商定推動(dòng)企業(yè)協(xié)商化解安世半導(dǎo)體相關(guān)糾紛，穩(wěn)定芯片產(chǎn)業(yè)鏈。針對臺(tái)風(fēng)洪澇，商務(wù)部已調(diào)度各地保供，當(dāng)前糧油肉菜等生活必需品整體供應(yīng)充足。

2. 美聯(lián)儲(chǔ)洛根：傾向于為了降低通脹率而適度加息

美聯(lián)儲(chǔ)洛根表示，傾向于為了降低通脹率而適度加息，適度提高利率能更好地平衡風(fēng)險(xiǎn)，僅一個(gè)月的CPI通脹數(shù)據(jù)下降“還不夠”。人工智能的需求效應(yīng)已經(jīng)顯現(xiàn)，但供給效應(yīng)尚不明朗。

堪薩斯城聯(lián)儲(chǔ)主席Schmid稱，通脹是他目前最大的擔(dān)憂，未來數(shù)月通脹進(jìn)一步加速的風(fēng)險(xiǎn)依然存在。

3. 韓國央行宣布加息

周四，韓國央行宣布加息25個(gè)基點(diǎn)至2.75%，為2023年初后首次收緊。6月該國CPI升至3.2%遠(yuǎn)超2%目標(biāo)，疊加能源漲價(jià)、韓元走弱、AI芯片與地產(chǎn)推升物價(jià)。央行行長稱加息不會(huì)加劇股市波動(dòng)，且明年經(jīng)濟(jì)有望延續(xù)高增長。

4. 美國上周初請失業(yè)金人數(shù)為20.8萬

美國至7月11日當(dāng)周初請失業(yè)金人數(shù)錄得20.8萬人，為2026年5月2日當(dāng)周以來新低；預(yù)期21.7萬人，前值由21.5萬人修正為21.6萬人。此外，據(jù)美國人口普查局公布的數(shù)據(jù)顯示，6月零售銷售環(huán)比增長0.2%，市場預(yù)期為增長0.2%，前值由增長0.9%修正為增長1%。

5. 印度擬推動(dòng)510億美元進(jìn)口商品本土制造

據(jù)印度政府消息人士，印度計(jì)劃推動(dòng)總值510億美元制造業(yè)關(guān)鍵進(jìn)口品實(shí)現(xiàn)本土制造，覆蓋光伏、紡織等行業(yè)。該國過去一年進(jìn)口總額7750億美元，近4000億美元商品存在國產(chǎn)替代空間。政府將篩選百類商品優(yōu)先出臺(tái)扶持舉措，落實(shí)莫迪降低海外供應(yīng)鏈依賴的產(chǎn)業(yè)目標(biāo)。

6. 美國對部分巴西商品加征25%關(guān)稅

美國貿(mào)易代表辦公室宣布，按特朗普指示依據(jù)301條款對部分巴西產(chǎn)品加征25%關(guān)稅。為期一年調(diào)查認(rèn)定巴西多項(xiàng)經(jīng)貿(mào)政策損害美方利益，雖歷經(jīng)談判分歧仍未化解。美方將豁免巴西牛肉、咖啡，同時(shí)表示愿意繼續(xù)與巴西磋商解決貿(mào)易爭端。

1. 三部門印發(fā)《海水淡化產(chǎn)業(yè)發(fā)展行動(dòng)方案》

國家發(fā)展改革委、自然資源部、水利部印發(fā)《海水淡化產(chǎn)業(yè)發(fā)展行動(dòng)方案》，到2030年，全國海水淡化工程總規(guī)模達(dá)到450萬噸/日以上，新增海水淡化工程規(guī)模150萬噸/日以上，其中沿海城市新增海水淡化工程規(guī)模130萬噸/日、海島新增海水淡化工程規(guī)模20萬噸/日

2. 6月我國動(dòng)力和儲(chǔ)能電池銷量同比增長49.1%

中國汽車動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟數(shù)據(jù)顯示，6月國內(nèi)動(dòng)力與儲(chǔ)能電池合計(jì)銷量196.0GWh，同比大漲49.1%。儲(chǔ)能電池產(chǎn)銷增速顯著高于動(dòng)力電池。上半年兩類電池累計(jì)銷量近980GWh，儲(chǔ)能電池累計(jì)同比漲幅超八成，行業(yè)儲(chǔ)能賽道增長勢頭強(qiáng)勁。

3. 中電聯(lián)：全國算力耗電年均新增將超一千億度

近期，中電聯(lián)規(guī)劃發(fā)展部主任張琳在中電聯(lián)相關(guān)發(fā)布會(huì)上介紹，預(yù)計(jì)“十五五”時(shí)期，全國算力用電量年均新增1000億千瓦時(shí)以上，到2030年預(yù)計(jì)達(dá)8000億千瓦時(shí)，占全社會(huì)用電量的6%左右。

4. 機(jī)構(gòu)預(yù)測國內(nèi)成品油價(jià)格或迎年內(nèi)第九漲

7月17日24時(shí)，成品油調(diào)價(jià)窗口將再開啟。從行業(yè)機(jī)構(gòu)隆眾資訊獲悉，預(yù)計(jì)成品油上調(diào)幅度在250元/噸左右，折合升價(jià)大約0.18元左右，屆時(shí)將迎年內(nèi)第九次上漲。據(jù)測算，以70升的油箱來計(jì)算，私家車主加滿一箱油將多花13元左右。但最終調(diào)價(jià)幅度還需以官方公布為準(zhǔn)。

昨日，A股方面，上證指數(shù)跌1.85%，深證成指跌1.97%，創(chuàng)業(yè)板指跌2.95%，全市場成交額24189億元。影視院線、醫(yī)藥商業(yè)、豬肉等板塊走強(qiáng)，存儲(chǔ)芯片、PCB概念、培育鉆石等板塊下挫。

港股方面，恒生科技指數(shù)漲1.98%，國企指數(shù)漲1.63%，恒生指數(shù)漲1.33%。影視娛樂股、新能源車企股、內(nèi)房股強(qiáng)勢，半導(dǎo)體芯片股、PCB概念股、生物醫(yī)藥股低迷。

主力動(dòng)向，南下資金凈買入港股50.39億港元，凈買入阿里巴巴28.33億、智譜17.9億、騰訊11.79億，凈賣出小米集團(tuán)13.72億、建滔積層板11.73億、泡泡瑪特3.91億。

龍虎榜中，單日凈買入額前三為長電科技、紅板科技、華天科技。涉及機(jī)構(gòu)專用席位的個(gè)股中，凈買入額前三為華天科技、麥格米特、海思科。

兩市融資余額：截至7月15日，上交所融資余額報(bào)14447.83億元，深交所融資余額報(bào)14128.29億元，兩市合計(jì)28576.12億元，較前一交易日減少116.66億元。