畢馬威發布的2026年中國銀行業調查報告亮點究竟在哪里？

文 | 中國金融網(CFN) 大河

2026年7月2日，畢馬威發布了《2026年中國銀行業調查報告》。這份報告恰逢其“二十載里程碑”——從“十一五”到“十四五”，畢馬威持續記錄中國銀行業的演進軌跡。二十年，一本賬。站在“十五五”開局的節點上，這份報告到底說了什么？亮點又在哪里？

一個判斷：增長紅利的時代已經過去

報告開篇就點出了一個讓人無法回避的現實——“增長紅利的時代已經過去”。

這不是悲觀，是判斷。畢馬威用三組數據撐起了這個判斷：凈息差處于歷史低位，平均資本利潤率（ROE）向全社會平均水平回歸，行業競爭日益加劇、分化趨勢愈發明顯。

2025年前三季度，商業銀行凈息差已降至1.42%的歷史低位。2026年一季度，這一數字進一步下探至1.40%。銀行業靠吃息差過日子的時代，正在加速終結。但報告緊接著說了一句更重要的話：增速放緩絕不意味著機遇消失。

六個機遇：“十五五”的結構性賽道

報告最值得關注的亮點之一，是它明確列出了六個結構性機遇：

人口老齡化催生的銀發金融；新質生產力驅動的產業金融；“雙碳”目標引領的綠色金融；中國企業全球化布局帶來的跨境金融；AI革命蘊含的巨大潛力；金融基礎設施勢能釋放所帶來的新空間。

“未來的增長，不再是‘水漲船高’的普遍增長，而是取決于能否在結構性賽道上建立獨特的優勢”——這句話是整份報告的“題眼”。

“五篇大文章”：從被動響應到主動踐行

畢馬威將“五篇大文章”——科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融——視為銀行業“十五五”轉型的核心錨點。銀行業不再是政策的被動響應者，而是國家戰略的主動踐行者。

以科技金融為例，銀行需要跳出傳統“看抵押物”的信貸邏輯，組建行業專家團隊評估企業技術壁壘與商業模式，為“專精特新”科技企業提供全生命周期服務。信貸資源要向科技創新、先進制造、綠色經濟等領域傾斜。

分化加劇：七重轉變與“馬太效應”

報告另一個核心亮點，是對銀行業“分化”的系統性描述。

與“十四五”相比，“十五五”期間銀行業發展重心將發生七重關鍵轉變：從“規模驅動”轉向“價值驅動”；從風險化解轉向全面風險經營能力建設；從服務傳統產業為主轉向深度服務新經濟與科技創新產業；從以信貸為主向綜合金融與輕資本業務轉型；從數字化向智能化與體系化重構升級；從本土經營為主向服務中企出海與全球資源配置轉型；從同質化競爭向差異化與分層發展轉型。

畢馬威中國銀行業主管合伙人史劍將這種格局概括為“分化加劇、雙輪驅動”——大型銀行強化綜合金融與全球化能力，中小銀行聚焦區域深耕與特色產業，部分競爭力不足的機構將面臨整合或淘汰。部分中小銀行可能通過兼并重組退出市場。“馬太效應”正在加速——強者恒強，弱者出局。

風險轉型：從“被動防守”到“主動賦能”

在風險管理的部分，報告提出了一個極具前瞻性的判斷：風險管理亟需突破傳統的“被動防守”范式，向“主動賦能”轉型。

風控不應僅是業務發展的約束條件，更應深度融入戰略規劃、業務流程優化及資源配置決策中。銀行面臨的風險圖譜正在深刻變化——除需持續夯實信用、市場及流動性風險的傳統防線外，更須高度警惕低利率周期下的利率風險、數字化轉型引發的操作風險，以及人工智能廣泛應用衍生的模型風險與數據安全風險。

科技變革：從工具到戰略變量

報告認為，以大模型、生成式人工智能、智能體應用為代表的新一輪技術浪潮，正在深刻改變銀行業的經營邏輯、服務模式與管理范式。“科技已不再只是支撐業務的后臺能力，而正在成為驅動戰略轉型、重構核心競爭力的關鍵變量”。

銀行業科技演進呈現出幾個鮮明趨勢：從大模型應用向智能體演進，從單點場景賦能走向端到端流程重塑，從技術部署走向治理先行，從工具升級走向組織與人才體系同步變革。未來銀行業的科技競爭，已不只是技術能力的競爭，更是戰略認知、治理水平、組織韌性與人才結構的綜合競爭。

一份二十年的“賬本”

報告最后部分的“200家商業銀行財務摘要”，為業界提供了寶貴的數據參考。這份報告不僅關注銀行自身的轉型路徑，更將視角投向支撐未來十年中國經濟增長的戰略新興產業與未來產業——新一代信息技術、高端裝備制造、新能源、新材料、具身智能、氫能、生物制造、量子科技。

二十年來，畢馬威持續記錄著中國銀行業的變遷。從“十一五”到“十五五”，從規模擴張到價值創造，從數字化到智能化。這份報告的真正價值，不在于它告訴了你“現在是什么樣”，而在于它幫你看到了“接下來往哪走”。凈息差1.42%是現實，但六個機遇是方向；分化加劇是挑戰，但七重轉變是路徑。報告給出的不是答案，是一張標出了路標的地圖。