從13張罰單看平安銀行：業績回暖難掩風控傳導之困

2026年一季度，平安銀行經營走勢呈現明顯分化。經過前期一系列戰略調整，該行扭轉了此前多個季度的業績下行局面，營收、凈利潤同步回暖轉正，整體經營基本面穩步修復。但與此同時，年內監管處罰頻次明顯增加，多地分支機構、多項核心業務接連暴露合規漏洞，業務擴張速度與合規管控力度不匹配的問題持續顯現。

業績止跌回升，市場確認經營拐點

2026年4月24日，平安銀行發布一季度財報。數據顯示，當期實現營業收入352.77億元，同比增長4.7%；歸母凈利潤145.23億元，同比增長3.0%。這一表現終結了此前連續多季度的盈利下滑態勢，銀行經營重回增長軌道。

針對平安銀行本輪業績修復，多家主流券商持積極態度。華福證券認為，平安銀行業績拐點已經明確確立；華創證券則表示，在息差企穩、非利息收入增長的雙重帶動下，該行盈利成功轉正，經營改善趨勢明確。

業務結構優化，多元收入與低成本負債助力盈利修復

從一季度經營結構來看，非利息收入快速增長，是推動業績回暖的主要動力。報告期內，平安銀行非利息凈收入占總營收比重達到37.41%，較去年同期提升5.01個百分點，整體收入結構更加均衡健康。

依托平安集團綜合金融平臺優勢，該行財富管理業務增長勢頭亮眼。一季度財富管理手續費收入18.74億元，同比增長55.1%。其中代理個人保險收入同比大增98.5%，代理個人基金收入同比增長47.3%，中間業務創收能力持續提升。

在行業整體息差持續收窄的大環境下，平安銀行息差表現小幅向好。一季度凈息差為1.79%，較2025年全年提升1個基點。這一改善主要得益于存款成本的有效管控，當期存款平均付息率同比下降40個基點至1.41%，有效降低了資金成本，穩住了盈利空間。

資產質量整體穩健，部分風險指標有所走弱

資產質量方面，平安銀行一季度整體保持穩健，風險整體可控。截至一季度末，該行不良貸款率1.05%，與2025年末持平；個人貸款同比增速轉正至0.26%，結束了此前持續收縮的態勢，零售信貸業務有所回暖。

不過，多項風險指標出現小幅回落，潛在風險值得關注。在風險抵御能力上，該行撥備覆蓋率連續走低，從2024年末的250.71%降至2025年末的220.88%，2026年一季度末進一步回落至219.59%，風險緩沖空間逐步縮小。

逾期貸款壓力也有所抬頭。一季度末，逾期90天以上貸款占比較上年末上升0.17個百分點至0.76%，逾期60天以上貸款占比提升0.21個百分點至0.91%。此外，平安銀行一季度放緩了不良資產核銷節奏。市場分析認為，暫緩不良處置短期增厚了利潤，但也讓部分潛在風險未能及時出清，為后續資產質量穩定埋下隱患。

年內罰單密集落地，多地、多業務合規漏洞集中暴露

在業績持續修復的同時，平安銀行2026年合規風險問題頻發，監管罰單密集落地。截至2026年6月30日，該行年內已收到至少13張監管罰單，涉及全國多地分支機構及總行業務中心，問題覆蓋信貸、金融統計、反洗錢、賬戶管理等多個關鍵領域，整體呈現“地域廣、頻次高、業務散”的特點，且汽車消費金融、區域信貸審核是違規高發重災區。

6月26日，平安銀行一日連收兩張罰單，成為年內合規問題頻發的典型縮影。其中，九江分行因貸前調查履職不到位被罰30萬元；昆明分行因金融統計違規、未按規定開展客戶盡職調查，被罰51.71萬元。

縱觀年內處罰節奏，分支機構違規問題貫穿全年，類型多樣。1月，珠海分行因貸款業務嚴重違規被罰60萬元。3月，荊州分行因貸前貸后管理不到位、貸款資金挪用、抬高客戶融資成本、員工管理疏漏等多項問題，合計被罰105萬元。

4月是年內處罰高發時段，多家機構集中領罰。臨沂分行因貸前調查不盡職被罰30萬元；汽車消費金融中心濟南分中心因車輛抵押貸款貸前審核不嚴被罰40萬元；汽車消費金融中心本部因商用車貸款、車抵貸、附加費貸款業務違規，以及客戶收入認定不審慎等問題，被罰140萬元；哈爾濱分行因金融統計、賬戶管理、客戶盡職調查多項違規，被監管警告并罰款54.96萬元。

進入6月，監管處罰力度進一步加大，多張大額罰單落地。福州分行涉及金融統計、賬戶管理、收單業務、反假貨幣、客戶盡職調查五項違規，被警告并罰款165.5萬元；呼和浩特分行因違反金融統計、支付結算、反洗錢、反假貨幣相關規定，被罰129.75萬元；深圳分行因銀行承兌匯票保證金來源不合規、信用證貿易背景審核不嚴，被沒收違法所得7萬元、并處罰款130萬元。同期，汽車消費金融中心日照、西安等分中心也相繼因業務違規受到處罰。

從違規板塊來看，汽車消費金融是合規風險最高發的領域，中心本部及濟南、日照、西安等多地分中心，頻繁出現貸款審核、貸前貸后管理履職不嚴的問題。區域層面，江西地區信貸違規問題反復出現，此前南昌分行、昌南支行已因信貸資金違規入市、個人貸款審核不嚴被罰，此次九江分行再度出現貸前調查疏漏，反映出部分區域分支機構合規管控長期薄弱、整改不到位。

合規治理成效仍待檢驗，總行至基層管控傳導不暢

回顧2025年，平安銀行的合規壓力已較為突出。全年該行累計收到64張監管罰單，罰沒總金額達4036.69萬元。其中2025年10月的總行級處罰影響最大，因互聯網貸款、代銷業務管理不審慎，平安銀行總行被監管罰款1880萬元。該處罰意味著，該行合規問題不再只是基層操作失誤，而是延伸至總行制度設計、頂層風控層面，深層次管理短板徹底暴露。

平安銀行早已啟動合規體系升級，在2025年年報中強調合規文化建設，并開展“合規風險治理深化年”專項整治工作。根據年度內控評價報告，2025年排查出的54項內控一般缺陷均已完成整改。但2026年持續不斷的違規處罰案例說明，相關治理效果尚未真正落地，內控制度未能穿透至基層機構，總行到分支行的風險管控傳導仍存在明顯堵點。針對年內頻發的合規問題，有媒體向平安銀行發函問詢，截至目前未獲得官方回應。

經營展望：業績回暖與合規治理并行推進

從一季度表現來看，平安銀行近年推進的壓降高風險零售資產、發力財富管理、優化負債結構等戰略調整，已經逐步見效，成功擺脫此前的業績下行壓力，經營基本面實現實質性修復。但范圍廣、頻次高的合規處罰，也清晰暴露出該行長期存在的風控傳導不暢、基層管理薄弱、業務風險把控不嚴等突出問題。

當前銀行業普遍面臨息差收窄的經營壓力，同時金融監管愈發精細、嚴格，合規風控已經成為銀行穩健經營的核心底線。對平安銀行而言，如何持續鞏固業務轉型成果、穩定盈利水平，同時補齊合規管理短板、打通全層級風控傳導鏈條，實現業務發展與合規風控的平衡，將是其未來經營發展的核心課題，也將持續受到市場關注。